一個月前甲股票認購期權的delta值

㈠ 當認購期權為虛值時，怎麼算delta值

delta表示股票價格變化一個單位時對應的期權合約的變化量，虛值實值的計算方法一樣，即期權變化值/標的變化值

㈡ 股票期權中Delta的含義是什麼

股票期權中Delta的含義是：Delta值（δ），即為衡量標的資產價格變動時，期權價格的變化幅度的 。

用公式來表示即位：Delta=期權價格變化/期貨價格變化。

㈢ 期權delta標准計算公式與舉例說明如何計算的！

就是下面這個公式：

B-S-M定價公式

C=S·N(d1)-X·exp(-r·T)·N(d2)

(3)一個月前甲股票認購期權的delta值擴展閱讀：

計算方法如下：

其中

d1=[ln(S/X)+(r+0.5σ^2)T]/(σ√T)

d2=d1-σ·√T

C-期權初始合理價格

X-期權執行價格

S-所交易金融資產現價

T-期權有效期

r-連續復利計無風險利率

σ-股票連續復利(對數)回報率的年度波動率(標准差)

式子第一行左邊的C(S,t)表示看漲期權的價格，兩個變數S是標的物價格，t是已經經過的時間（單位年），其他都是常量。Delta的定義就是期權價格對標的物價格的一階導數，所以右手邊對S求一階偏導，就只剩下N(d1)了。d1的公式也在上面了，把數字帶進去就好了。N是標准正態分布的累積分布（需要計算器或者查表）。

Delta值(δ)，又稱對沖值，指的是衡量標的資產價格變動時，期權價格的變化幅度 。用公式表示:Delta=期權價格變化/標的資產的價格變化。

定義：

所謂Delta，是用以衡量選擇權標的資產變動時，選擇權價格改變的百分比，也就是選擇權的標的價值發生

Delta值變動時，選擇權價值相應也在變動。

公式為：Delta=外匯期權費的變化/外匯期權標的即期匯率的變化

關於Delta值，可以參考以下三個公式：

1.選擇權Delta加權部位=選擇權標的資產市場價值×選擇權之Delta值；

2.選擇權Delta加權部位×各標的之市場風險系數=Delta風險約當金額；

3.Delta加權部位價值=選擇權Delta加權部位價值+現貨避險部位價值。

參考資料：網路-Delta值

㈣ 50etf期權的delta是什麼

您好，就是說明期權的波動幅度的。
期權低至1.8元-一張！

㈤ 股票期權中Delta是什麼意思

Delta值（δ），又稱對沖值：是衡量標的資產價格變動時，期權價格的變化幅度 。用公式表示：Delta=期權價格變化/期貨價格變化。
期權的風險指標通常用希臘字母來表示，包括：delta值、gamma值、theta值、vega值、rho值等。Delta值（δ），又稱對沖值：是衡量標的資產價格變動時，期權價格的變化幅度 。用公式表示：Delta=期權價格變化/標的資產現貨價格變化。
認購期權的Delta值為正數(范圍在0和+1之間)，因為股價上升時，認購期權的價格也會上升。認沽期權的Delta值為負數(范圍在-1和0之間)，因為股價上升時，認沽期權的價格即會下降。等價認購期權之Delta值會接近0.5，而等價認沽期權的則接近-0.5。
例如，匯豐控股（005）150元認購期權的Delta值等於0.5元，即表示匯豐控股股價上升1元時，認購期權價格將隨而上升0.5元。同樣地，如果一個匯豐控股認沽期權的Delta數值是-0.4時，表示當匯豐控股價格上升1元時，期權金就會下跌0.4元。但投資者亦請注意，期權的Delta值會隨股價大幅變動而有所改變，有關Delta值預期對期權金之影響的變動率只適用於正股價出現輕微變動的時候。因此當股價出現大幅變動時，便不應使用Delta值來預測期權價格的變動。 期權莊家在市場提供流通量(即負責開出某期權系列的買賣價)時，若市場出現買賣對手後，他便會在該合約持有倉位。例如當對手向他買入一張認購期權合約，便等於他持有該認購期權的短倉。但因為通常他作為莊家的目的並非與對手對賭，故此他便需要為持倉作對沖。此時他便要決定需買入多少正股(因為持有認購短倉的風險是股價上升)作對沖之用，當中Delta便是其中一項幫助他計算對沖正股數目的風險變數。

㈥ 關於期權delta的一道題！

這題是沒有計算過程的，缺少很多數據，不可能計算出具體的數字。顯然題目也沒要求具體數字，答案也只是一個范圍而已。

Delta一定是一個0到1之間的數字，也就是當股票價格變化1元，期權價格會變化0到1元之間。Delta的性質就是在期權ATM的時候，也就是股價等於行權價的時候，會大致等於0.5。這題的股價從50開始上漲，Delta會從0.5逐漸增加到1。

這種題目應該只是考察對Delta基本性質的了解，記住Delta的圖像是最好的方法，或者可以用moneyness來理解。

㈦ 如何根據delta值做期權對沖

從上一期的學習中我們了解到，Gamma是指交易組合中Delta變化與標的資產價格變化的比率。因此，Gamma的取值關繫到整個投資組合的損益狀況。當Gamma的絕對值較大時，表明Delta的變化隨標的資產價格變化會非常快，投資者需要頻繁調整Delta值才能避免Delta非中性風險。當Gamma的取值為負值時，如果標的資產價格往有利方向變動，期權頭寸卻會降低其增值速度;如果標的資產的價格往不利方向變動，期權頭寸卻會加快減值速度。此外，當Gamma為正值時，狀況與上面結論相反，但是時間損耗Theta值卻為負值，這意味著時間又成為了投資收益的敵人。

㈧ 求助！關於期權的DELTA的兩道計算題

1. B

   ATM的時候Delta近似0.5，往ITM方向移動Delta會增大逐漸趨向1，往OTM方向移動會減小逐漸趨向0。Gamma在ATM的時候最大，往兩邊移動都會變小。

2. B

   這題如果要計算，帶入公式就好了。但是其實可以直接判斷。持有股票的Delta為1，看漲期權Delta一定小於等於1。所以想要Delta中性，一定要賣出多於1000份的看漲期權。